ЭМОДНЯ (ВТБ. Рецепт успеха)

Журнал ФОРБС сегодня опубликовал список крупнейших российских банков.* ВТБ на втором месте.
Теперь понятно как стать вторым крупным банком.
Рецепт прост.
Купить какой-нибудь проблемный банк.** Желательно очень дорого. Взять денег на развитие в ЦБ.
Перетащить на себя предприятия от банка №1.*** Взять денег в ЦБ для кредитования этих предприятий.
Произвести выкуп акций у участников ИПО по цене в два раза выше рыночной.**** Прокредитовать для этого свою закрытую дочку. Объяснить другим акционерам, что это хорошо.
Купить то, что плохо лежит, что бы лежало еще хуже: от всем известных буровых установок до Булгар-Табак, туристического проекта (Oktogo), девелоперских компаний и т.п.***** Еще раз взять денег в ЦБ, т.к. не хватает.
И прогибаться, прогибаться, прогибаться.

- Ой. А я и не понял. Извините. Думал по наивности, что банк должен приносить прибыль акционерам, а оно во как...

Ссылки:
*http://www.forbes.ru/rating/100-krupneishih-bankov-mart-2012/2012-3#pages-1
**http://dartstrade.blogspot.com/2012/02/blog-post_2517.html
***http://www.vedomosti.ru/finance/news/1542752/oboronnye_milliardy
***http://dartstrade.blogspot.com/2012/02/blog-post_5220.html
**** http://dartstrade.blogspot.com/2012/03/blog-post_907.html
***** http://www.vedomosti.ru/tech/news/1542735/onlajnbron_na_10_mln

ЭМОДНЯ (Неугомонные и эффективные)

Сказано-сделано. Сказано ВВП – сделано ВТБ. Акции у горе-инвесторов будут выкуплены. Для меня всегда было загадкой, как и на каком основании можно купить активы в два раза дороже их рыночной стоимости. Оказывается – легко!

Как я и предполагал в схеме участвует «левая» контора* – ООО «ВТБ Пенсионный администратор». Даже Гугл по запросу выдает всего ВОСЕМЬ ссылок с таким наименованием. Причем половина посвящена выкупу ВТБ, а половина выкупу акций Банка Москвы: http://www.1prime.ru/news/0/%7B58A70D65-93D6-48C2-A338-4333A2128B2C%7D.uif  Контора закрыта, непрозрачна, но уши ВТБ все равно торчат.

Я даже догадываюсь, по какой схеме непубличное ООО будет выкупать акции: ВТБ даст кредит под 0,0%, а доблестное ООО выкупит акции. 

Но самое интересное будет при продаже. Ибо, как только цена перевалит грандиозный рубеж в 13 копеек и существенно от него оторвется, ООО кому-нибудь продадут по номиналу. Причем круг этих «кому-нибудь» уже наверняка известен – те еще пенсионеры, администратором чьих денег ООО и является.

Короче, рыночная сделка, Ё! Все довольны, все смеются. Больничка отдыхает!

* http://dartstrade.blogspot.com/2012/02/blog-post_6521.html

ЭМОДНЯ (ВТБ и ЗОМБИ)

Кино и немцы. 
Банк Москвы выдал кредит, об который в итоге «закрылась» Батурина. В  кризисном 2009 году. Кредит на покупку земли под залог ее самой. Не Батуриной, естественно, а земли.

Теперь в БМ говорят, что участок таких денег не стоит. Т.е. в кризис стоил плюс проценты, а теперь не стоит. Тем более, что кроме идей, что там можно сделать, он ничем от того самого участка образца 2009 года не отличается: ни документации на застройку, ничего. Т.е. просто провисел на балансе.

И вот собственник угодий хочет вернуть участок банку вместо денег, а кредит не возвращать.

Казалось бы, причем тут ВТБ? Так ведь это теперь его головная боль. Понятно, что что-то эффективные менеджеры придумают. В крайнем случае, заберут участок и «впарят» какому-нибудь Газпрому или Роснефти. Или себе оставят на память.

Вопрос риторический: когда придумали купить Банк Москвы кто-нибудь был «против»? Покажите героя! А то одни идиоты и бесхребетные администраторы на горе акционерам ВТБ.

По поводу: Банк Москвы не заинтересован в участке и считает, что его стоимость ниже выданного компании кредита, говорит представитель банка. В январе зампред ВТБ Андрей Пучков говорил, что в Банке Москвы и ВТБ не считают, что земля стоит 12,76 млрд руб. (сумма кредита без учета процентов. — «Ведомости»), тем более что по ней нет разрешительной документации. Банк Москвы согласится либо на погашение кредита, либо на продажу прав требований по ссуде, говорил Пучков.

Читайте далее: http://www.vedomosti.ru/finance/news/1502571/banku_moskvy_podlozhili_zemlyu#ixzz1mLPf3s00

Еще отменятина по поводу: http://dartstrade.blogspot.com/2012/02/blog-post_2517.html

ЭМОДНЯ (Ни ВТБ себе!)

Судя по тому, что сегодня анонсировано* выступление Пу по поводу выкупа акций ВТБ, и тут же прошла информация о бонусах менеджерам «ВТБ-Капитал» акциями банка, то делаю нехитрый вывод. Менеджеры получают те самые акции по той самой цене. 

Процесс будет растянут по времени: пристроить такое количество акций ограниченному количеству менеджеров за раз проблематично, как я понимаю. Зато все в шоколаде. Ну, кроме акционеров, естественно.

Хотя, Пу может сделать и более внятный ход. Достаточно уволить Костина со товарищи, отвернуть обратно сделку по БМ и все-таки посадить тех чудных эффективных менеджеров с полной конфискацией имущества в пользу банка, т.е. его акционеров. Тогда, может цена и сама дойдет до цены размещения?

В любом случае у Костина будет повод.

* http://www.vedomosti.ru/finance/news/1498176/polmilliona_ot_putina

** http://www.vedomosti.ru/career/news/1498208/vtb_v_rassrochku

ЭМОДНЯ (ВТБ и Скелеты)

Читаю и диву даюсь. Неужели, опытные менеджеры, покупая Банк Москвы, не обратили внимание, что сам банк сидит по большей части в арендованной недвижимости.
Теперь вскрывается очередная бяка. Теперь опять надо изымать, гасить, переоформлять.
Почему акционеры за это отвечать должны. Почему менеджеры, готовившие сделку во главе с Главой банка не свалят в отставку дружными рядами?
Бред какой-то.
Итог про ВТБ за неделю:
1. По приказу профинансировали Ланта-Тур на 7 млн. Дело благое, но почему не государство, Ростуризм какой-нибудь или МЧС?
2. По поручению Самого готовят нерыночный выкуп акций, жертвуя прибылью и доверием большинства вменяемых акционеров.
3. Еще и про Банк Москвы выясняется, что скелетов в шкафах хватает.
Не много ли для государственного банка?

ВЫВОД: ВТБ в ШОРТ

По поводу:

«Бывшими менеджерами была создана, по сути, мошенническая схема, — говорит представитель Банка Москвы Ольга Анищенко. — Офисы банка, приобретенные на его кредиты либо принадлежавшие ему, выводились на специально созданные фирмы, которые впоследствии становились его же арендодателями».

Это очень некомфортно, сетует источник, близкий к ВТБ: «Мало того что тебя могут в любой момент попросить съехать, так еще и приходится платить тому, кто тебе денег должен». Банк, по его словам, старается вернуть офисы в собственность, тем более что когда-то «Лизингбизнес» принадлежал банку..."

Читайте далее: http://www.vedomosti.ru/realty/news/1497112/arendu_otdaj_vragu#ixzz1lmjNDz8L

ЭМОДНЯ (Благотворительность без границ)

Собственность бывает разная. Но, чем более государственнее, тем больше под колпаком у чиновников. Вот с какого такого веселья выкупать акции у участников ИПО ВТБ? САМ сказал, значит, будут выкупать. А то, что это в ущерб остальным акционерам (и тому же государству), то это вроде как уже никого не волнует. Приказ свыше никто не отменял. 

Панкин (идиот?) повеселил опять же: «Такая мера, пусть и не совсем рыночная, может вернуть частного инвестора на рынок ценных бумаг.» Каким это образом, интересно?

Роснефть сегодня порадовала – в прошлом году на благотворительность внесла 422 млн. долларов, что почти в три раза больше, чем в предыдущем. Так ведь год выборный. Все предприятия, так или иначе зависящие от государства, потратились на благотворительность. Акционеры всплакнули, да делать нечего.

После опуса про байбэк ВТБ пошли рассуждения, что это справедливость, что теперь инвесторы поймут, что о них заботятся. А в свете грядущей приватизации это ой как важно. Открытость – честность – конкуренция.

Ага. Чиновники не перевелись еще на Руси. Резон продать, кому надо, всегда найдут. И вот уже появляются рекомендации, что, мол, стратегический объект, что надо под контроль. Зачем приватизировать, если покупателем станет госкомпания? Что бы потом своим слить через пору лет на благотворительность?*

Акционеры госкомпаний, трепещите! Благотворительность в России не знает границ.

* http://www.vedomosti.ru/politics/news/1494927/sechinskaya_privatizaciya - про приватизацию. Остальные ссылке в утреннем НА-Джесте: http://dartstrade.blogspot.com/2012/02/blog-post_06.html

НА-Джест утренний

С каждым днем все интереснее. С греками особенно. Ну, не могут они договориться. Опять в понедельник что-то будут думать.* Прошлая неделя начиналась так же. Часы тикают. Воз на месте. А тут еще греческие профсоюзы воду мутят.** Им эта правительственная экономия до одного места. До желудка.

Китай пошел навстречу госбанкам – понизил нормативы по дивидендам.*** Вот ведь, сэкономят 4 млрд. долларов. Сэкономят. В рамках повышения устойчивости системы. Готовятся, к не пойми, какой посадке. Тем более, что темпы роста расходов на НГ, китайский, естественно, снизились.****

И вести из России. Волны позитива накатывают на акционеров госкомпаний. Щедрость их не знает границ: Роснефть тратит на благотворительность*****, ВТБ – тоже******. Суммы сопоставимые. Около 1 млрд. долларов на двоих. Акционеры полны гордости.

Вью. Как мне думается, покупатели немного не допоняли. Мантра «чем хуже, тем лучше» никуда не делась. А проблески по статистике США должны пугать больше Греции. Вспомните, как закрывали позиции по йене. А теперь представьте, что будет при малейшем намеке на рост ставок в США.

Резюме. Играть с государством, а тем более с несколькими – вещь неблагородная. Ну, их. И рынки заодно. Пойду валентинку куплю какую-нибудь пострашнее.

* http://top.rbc.ru/economics/06/02/2012/636353.shtml

** http://feeds.reuters.com/~r/reuters/topNews/~3/IS4ZR07S-uw/us-greece-unions-idUSTRE8140Q920120205

*** http://www.cnbc.com//id/46273830

**** http://www.bloomberg.com/news/2012-02-05/china-s-lowest-lunar-sales-since-2009-seen-dimming-asian-outlook-retail.html

***** http://www.vedomosti.ru/companies/news/1494923/pristup_schedrosti

****** http://www.vedomosti.ru/finance/news/1494941/vtb_sam_spravitsya

13.13 (TRADE-OFF)

Массовая IPOнутость

InterDUCKS

13.13    03.02.2012

Как стало известно нашему Агентству от весьма информированного источника, примеру ВТБ, решившего компенсировать наIPOшенным акционерам полученные убытки, решили последовать и другие компании.

Так ОАО «Роснефть»  и Сбербанк подают иски в отношении физических и юридических лиц, участвовавших в IPO, с требованием вернуть разницу между ценой размещения и текущей биржевой ценой по состоянию на 03.02.2012. Акционерам Роснефти необходимо будет вернуть 20 рублей с каждой выкупленной акции, а акционерам Сбербанка – 8 рублей.

Не отстают и компании, проводившие IPO на западных биржевых площадках.

Компания Яндекс, разместившая свои акции по 25 долларов за штуку, приняла нелегкое решение о возврате по 4 доллара на акцию. Заявки на возврат можно заполнить на сайте компании.

И только в Компании РУСАЛ отказались от комментариев. Вероятно, это вызвано недостатком наличности, т.к. для компенсации убытков инвесторов потребуется значительная сумма: около 1 млрд. долларов США.

Иностранные корреспонденты Агентства так же сообщают о том, что над этим вопросом работают и юристы западных компаний.

Соб. корр. в России

Про IPO Facebook и посл. график: http://spydell.livejournal.com/415999.html

ЭМОДНЯ (ВТБ в ШОРТ)

"Это серьезная вещь. Я хочу, чтобы граждане Российской Федерации, которые приобрели эти активы - а это актив, в котором контрольный пакет принадлежит правительству РФ, - знали, что мы будем делать все для того, чтобы убытков у них не было. Мы готовы будем даже выделить для этого необходимые ресурсы", - заявил премьер.


К заявлению по поводу ВТБ  Премьера есть вопросы. 

За чей счет банкет?

ВТБ на себя выкупать будет? у тех, кто ИПО участвовал - так их не осталось поди... И что-то я сомневаюсь, что те побегут покупать обратно, что бы продать по 13 коп. Будет как с обменом денег. Брокеры будут искать тех, кто участвовал, но без бумаг, и пихать ему бумаги в доле 50 на 50)))

Для ВТБ - негатив, для акций - локальный позитив.

Продолжу мысль.
Я не представляю, как юридически грамотно отделить мух от котлет.
И на каком основании? - Премьер сказал? И что? Задорого продали? - так это признать, что все, кто участвовал в ИПО (вместе с юрлицами) оказались обмануты. На это никто не пойдет.
Если же просто компенсировать потери физлицам, то почему только им? И почему за счет других акционеров?
Есть еще один способ - учредить какую=нибудь Байкалсуперинвестбанкгрупп и выкупить на них, рассылая предложения по почте конкретным лицам. Но схема будет такая убитая, то остальные акционеры поднимут справедливую волну гнева.
Я считаю, что если с выкупом что-то придумают, то западники проголосуют ногами.
Пу выкрутился, теперь очередь Костина. 

По поводу: http://www.1prime.ru/news/0/%7B76B83031-8D4F-4055-8BE6-8655D785F0B4%7D.uif

ЭМОДНЯ (Политэкономия)

Политэкономия и есть. Политика на первом месте. Все остальное дальше.

Экономика при активном вмешательстве политиков под знаменем политической целесообразности.

Для экономики без пользы, для принимающих в этом участие – тем более.

Но иногда «положение обязывает».

Особенно, если ты Госбанк, денег у тебя …хм, как бы помягче, много, а если что – дадут еще. И поперек не пойдешь. Слишком правильно поймут.

Так и получается. Сбербанк выдает деньги под сочинские объекты частных лиц, точнее одного лица (г-на Билалова). И ведь не кредитом, а допэмиссией. А акции, как уже все занают,  имеют тенденцию не только расти. А все из-за «Олимпстроя»: резко подорожало строительство. Ну-ну.

Скоро ли подключатся к возросшим аппетитам строителей (и строителей ли?) другие наши госы?

А ВТБ по приказу профинансировал вывоз туристов. И, ведь от чистого сердца. «Банк готов. Будем считать, что проблема решена». Это слова совсем не Костина, как можно было бы подумать. Интересно, а другие акционеры поймут? Почему не МЧС? Почему, не Минспорттуризм какой-нибудь?

Такая вот хитрая политэкономия, а точнее политрасходия.

По поводу:

Про Сбербанк: http://www.vedomosti.ru/companies/news/1490535/sberbank_dobavit_deneg

Про ВТБ: http://www.ria.ru/society/20120131/553488287.html

ЭМОДНЯ (Нещадная борьба с инсайдом)

   Видимо где-то она идет. Эта борьба. В Америке идет, где недавно арестовали трейдеров за прегрешения нескольколетней давности. В Европе наверняка идет.

   У нас не идет. Точнее это даже не борьба. С позиции инсайдеров это зарабатывание денег доступным способом.

   На этой неделе рванул ВТБ. Именно, что рванул. И за два дня вырос примерно на 10%.

Сбербанк такой прытью не отличился (около 5%).

Индекс ММВБ и вовсе прибавил не более 3%.

   Все строили догадки, поклонники теханализа увидели пробой чего-то там, кто-то вспомнил обещание выкупить акции по цене размещения, приватизацию тоже вспомнили и так далее.

   А оказалось все проще. В пятницу утром (27.01.12) вышел неожиданно хороший отчет, который и озвучил товарищ Костин:

ДАВОС (Швейцария), 27 янв - ПРАЙМ. Группа ВТБ <VTBR> в 2011 году практически удвоила чистую прибыль по МСФО, заработав около 3 миллиардов долларов, сообщил глава второго по величине российского банка Андрей Костин в интервью телеканалу CNBC.*

Под это интервью и продали все, купленное в большом объеме за пару дней до того. 

До следующего инсайда о рекапитализации прибыли. Инсайд будет. Не волнуйтесь.

И ведь опять все по-честному.

ВОПРОС: в какой момент инсайдеры начали покупать? Как вы думаете, глядя на график и объемы?

* http://www.1prime.ru/news/0/%7B077C73A6-BD3C-46CB-8153-56FEFA9EB943%7D.uif

НА-Джест утренний

Китай озаботился внутренним рынком облигаций. http://www.bloomberg.com/news/2011-12-25/pboc-head-zhou-says-china-should-cut-reliance-on-foreign-ratings-companies.html   Надо самим рейтинговать свои компании, говорят. Ибо большая тройка национальной кухни не понимает, в переносном смысле, естественно. Хотя, не исключаю, что и в Пекине специалисты агентств ходят в бигмачные.

Юань вырос до максимума к доллару за год. http://www.cnbc.com//id/45788856   Но все в рамках плана ЦБ Китая на этот год. Налицо борьба инь и ян: слабый юань хорош для экспорта, сильный борется с оттоком капитала. Видимо, КПК посчитала, что второй фактор важнее.

Немного о грустном. http://www.vedomosti.ru/finance/news/1462804/fondy_ubezhali_iz_rossii   Не взирая на стабильно высокую нефть, инвесторы деньги по факту вывели. И не только те, что загнали сюда ранее, но и те, которые еще ранее…

И вот уже стоимость ВТБ вышла на уровень 2008-2009 годов в сопоставимых цифрах. http://www.vedomosti.ru/finance/news/1462810/vtb_sebya_ne_stoit     И, как справедливо замечено в ссылке, он теперь себя не стоит. Собственные средства банка уже больше капитализации. Интересно, а как считается кульбит с Банком Москвы, их долгами и ценами выкупа? И зачем промежуточные дивы из ВТБ24 вытаскивать, если все так прекрасно?

Вью. Ничего не будет. Сверхъестественного. Все мало-мальски логичное упрется в вопрос: «А, вдруг, Америка завтра в минус?» Такая нехитрая идея. Напрягает то, что на фоне рекордных остатков всю прошлую неделю рос межбанк. Т.е. ликвидность есть, но в отдельно взятых и очень неспешных (=осторожных) руках.

Резюме. Могут, могут дернуть. Но не должны. Но могут. Но… Поэтому наслаждаемся жизнью, у кого она есть  вне фондового рынка.

НА-Джест утренний

Рынки в очередной раз показали, что надежды надеждами, но без денег сыт не будешь.  Со сложным выбором столкнулся ЕЦБ. Печатать сейчас или потом? http://www.cnbc.com//id/45344815   Выбор-то невелик. Печатать придется, и чем раньше, тем меньше. А участникам рынка, похоже, понравилось подталкивать монетарные власти к нужному им (участникам) решению. Еще 5-10% падения ДАКСа, и немцы тоже проголосуют за ЕКУЕ.

Банк Китая предупредил, что денег на все проекты муниципалов может и не хватить. http://www.bloomberg.com/news/2011-11-17/china-said-to-warn-banks-on-risks-tied-to-local-government-property-loans.html   Это он кредиторов предупредил, что бы не мучились от неизведанного. И то, делов-то! Спишут 50% кредитов, и гуляй, Вася, то есть Ван.

Предлагаю перенять способ Швейцарии по борьбе с кризисом. http://www.nashagazeta.ch/news/12550   Четыре куста марихуаны на нос это на семью хватит, особенно, многодетную.

Вью: Волатильность, местами переходящая в панику. Смотрины решений ЕЦБ и Комиссии по урезанию госрасходов США,  риторики ФРС (пора бы про КУЕ?).

Резюме: не лезем пальцем в мясорубку.

ВТБ поучаствовал в увлекательной викторине со свопами. http://www.vedomosti.ru/finance/news/1425212/vtb_podvel_uchet   И ухудшил финансовые показатели. Говорит, из-за того, что с учетом таких операций проблемы. Но мы-то понимаем)))  ВТБ -маладец.

Вопрос дня. Дивиденды и бонусы.

На фоне снижения капитализации компаний задался вопросом: почему компании, которые принесли акционерам убыток в виде снижения капитализации в два раза, выплачивают бонусы руководству. Ответ очевиден: прибыль есть.

Второй вопрос: если прибыль есть, то почему не выплачивают адекватные дивиденды, коли не могут поддержать капитализацию? Ответят, что надо вкладывать в развитие.

Отлично. Как вкладывают в развитие мы видели на примере ВТБ и покупки им Банка Москвы (втридорога! - http://www.vedomosti.ru/politics/news/1385508/putin_poshutil_nad_pokupkoj_banka_moskvy_vtridoroga - они шутят, а вот смешно ли акционерам ВТБ, чьи убытки составляют не менее 50%?).

ВОПРОС: Получат ли менеджеры ВТБ бонусы по итогам года?

в продолжение от: http://dartstrade.blogspot.com/2011/10/blog-post_8309.html

Вопрос дня. Кадровая политика.

Представьте, что у вас есть приносящее стабильную прибыль предприятие.
А теперь представьте, что в период деятельности наемного директора стоимость вашего предприятия упала на 50%.
Вопрос: вы бы его уволили или оставили дальше работать?

Сбербанк
макс. 112 р. - сейчас 61р.

Газпром
247р. - 142р

ВТБ
0, 11р. - 0,059р.

Нормальные директора нормальных Открытых акционерных обществ выступили бы и сказали - не сцать. это перегибы на местах, у нас планы такие-то если дальше пойдет - подкорректируем расходы, сделаем то-то и то-то, что бы поддержать рентабельность в условиях перманентной Ж... и т.п. 

И это не только госов касается, кстати.

Не ту страну назвали Пиндостаном)

ЭМОДНЯ (Сбер против ВТБ)

НедеЦкие разборки

Герман Оскарович поссорился с Андреем Леонидовичем. Разругался. Кричит.
– Моё!  Моё отдай!  И тянет на себя.  Упорно тянет.  Друзей подзывает, что бы помогли, зачит.
– Ты, ты, да ты больше меня, а с младшими делиться надо – меня мама так учила! – заливается слезами Андрей Леонидович, сопли на кулак наматывает, но ни в какую – крепко так держит.
- Отдай – ты меня поперек шире – перешел на личности Герман Оскарович, поднапрягаясь.
Но тут в песочницу пришел дворник дядя Вова, отвесил каждому по подзатыльнику, что бы не орали, отобрал танчики и отдал обратно мальчику Алеше.

По поводу: Министерство обороны поручило своим предприятиям...закрыть все счета в других банках и перейти на обслуживание в ВТБ и ВТБ24.. Читать полностью: http://www.rbcdaily.ru/2011/09/14/finance/562949981472880 

ЭМОДНЯ (ВТБ)

Эти "профессионалы" могут работать только в условиях, когда им тупо дают денег!

Каждый четвертый рубль ВТБ взял у государства:

http://www.vedomosti.ru/finance/news/1356438/nastoyaschij_gosbank

Эффективные менеджеры втб

Да и слово то какое … Эффективные

Все равно, что сначала поставить буковку Дэ,

Потому как полностью ребята дефективные.

Хотя нет, дефективные менеджеры Эффективны

Когда дружат с прокурорами, налоговиками и представителями

других очень влиятельных организаций

Только так они могут переть, все, что плохо и хорошо лежит,

И при этом оказаться на нарах не опасаться

А что же гарант (?), как гидрант - созвучно, да и похоже,

Что из одной оперы эти предметы –

Воду в одну сторону извергают потоком тоже,

 А вот на злобу и прочую ненависть дня – где ответы?

Ясно дело, как впарить народу втридорога, так и аргументы нашлись,

А как разобраться – куда, мол, акционерное и государственное испарилось,?

Так все разбежались, как кошаки после крика «Брысь»!

Да и, собственно, какого такого, эти эффективные распоряжаются деньгами?

Если б не наши с вами налоги – давно бы банк обанкротили и банкротились сами.

А они еще и на Банк Москвы подзаняли, да и выгребли все кредиты ЦБ,

И еще дадут, пока, Костин со товарищи под бдительным взором ВВП.

И при этом они еще и покупают производителя табака – это что, профильный актив?

http://www.vedomosti.ru/newspaper/article/266422/vtb_dast_prikurit

ВТБ – первый кандидат на банкротство при развитии кризиса.